логика построения и исполнения финансовогобюджета

Денежный поток от финансовой деятельности состоит из получения и возврата долгосрочных и краткосрочных ссуд, кредитов и займов; денежных средств, связанных с привлечением дополнительного акционерного или паевого капитала через выпуск акций, облигаций; получения и выплаты дивидендов, процентов и других денежных потоков, связанных с осуществлением внешнего финансирования хозяйственной деятельности предприятия. Чистый денежный поток от финансовой деятельность должен увеличивать денежные средства компании для обеспечения основной и инвестиционной деятельности. Для использования в процессе управления более точной и объективной информацией целесообразно составлять такие бюджеты денежных потоков как по предприятию в целом, так и по центрам ответственности. Система учета ответственности включает в себя классификацию центров по предмету ответственности:

· Центр затрат – подотчетен только за затраты;

· Центр продаж – подотчетен только за выручку;

· Центр прибыли – подотчетен за затраты и за обеспечение выручки;

· Центр инвестиций – подотчетен за затраты, выручку и инвестиции.

Составление бюджетов денежных потоков по центрам ответственности позволит выявить скрытые возможности внутреннего финансирования, необходимые [12], но неявные потребности в финансовых ресурсах, а так же повысить эффективность самого процесса управления, поскольку данный подход повышает ответственность менеджеров.

Бюджетирование денежных потоков необходимо не только для планирования притоков и оттоков денежных средств во времени, но и для принятия эффективных оперативных управленческих решений. Оценка точности прогноза, уровня расчетных показателей максимально точные плановые расчеты по денежным потокам возможны с использованием гибких оперативных бюджетов. Процесс постоянного бюджетирования без жесткого закрепления за периодом планирования позволяет в не зависимости от текущего месяца всегда знать перспективу на год вперед и оптимизировать деятельность предприятия.